Toronto a conseillé Parq Holdings dans le cadre de son financement transfrontalier assorti de sûretés de premier/deuxième rang du centre de villégiature urbain Parq

Le 14 janvier 2015

Client: Parq Holdings

Nous avons représenté Parq Holdings Limited Partnership, en sa qualité d’emprunteur, dans le cadre du financement bancaire garanti de premier rang assorti de sûretés de premier/deuxième rang transfrontalier de 415 M$ US visant le centre de villégiature urbain et casino Parq à Vancouver, qui comporte deux hôtels de luxe, un centre des congrès et de réunion de 60 000 pieds carrés, six restaurants et salons, des magasins au détail et un nouvel emplacement pour le Casino Edgewater. Le financement par emprunt revêtait une structure de prêt assorti de sûretés de premier/deuxième rang extrêmement complexe, comprenant une facilité de crédit de prêt à terme B assortie d’une sûreté de premier rang de 265 M$ US et une facilité de crédit assortie d’une sûreté de deuxième rang de 150 M$ US, arrangées par un syndicat d’institutions financières dirigé par Credit Suisse Securities (USA) LLC. En plus des négociations complexes entre les prêteurs bénéficiant des sûretés de premier rang et de deuxième rang, il a également fallu négocier l’injection de capitaux propres d’un syndicat d’investisseurs de capitaux.