WestJet Airlines Ltd. réalise un placement de billets de premier rang d’un capital de 400 M$

WestJet Airlines Ltd., un transporteur à bas tarif canadien qui fournit des services aériens réguliers et par affrètement vers 90 destinations au Canada, aux États-Unis, en Europe, au Mexique, en Amérique centrale et aux Antilles, a réalisé un placement de billets de premier rang 3,287 % d’un capital global de 400 M$ venant à échéance le 23 juillet 2019. Les billets ont reçu une note de crédit de BBB- de S&P et sont garantis inconditionnellement à titre de créances de premier rang non assorties d’une sûreté par WestJet, une société de personnes albertaine, WestJet Encore Ltd. et certaines autres filiales de WestJet Airlines Ltd.

Les billets ont été vendus dans le cadre d’un placement privé par l’intermédiaire d’un syndicat de placeurs pour compte dirigé par Valeurs mobilières TD Inc., Marchés mondiaux CIBC inc. et RBC Dominion valeurs mobilières Inc., à titre de cochefs de file, et comprenant BMO Nesbitt Burns Inc., Citigroup Global Markets Canada Inc., Valeurs mobilières HSBC (Canada) Inc., Morgan Stanley Canada Limitée, Scotia Capitaux Inc., Financière Banque Nationale Inc. et AltaCorp Capital Inc.

Le produit net du placement sera affecté au remboursement de certaines dettes existantes et à des fins générales de l’entreprise, y compris le financement de l’acquisition d’aéronefs.

Norton Rose Fulbright Canada a agi pour le compte des placeurs pour compte. L’équipe était dirigée par Rick Borden et comprenait Jennifer Kennedy, Marcus Archer, Darren Hueppelsheuser, Peter Wiazowski, Marlow Gereluk, Rashi Sengar et Elizabeth von Engelbrechten.