La Compagnie des chemins de fer nationaux du Canada mène à bien un placement de billets 2,75 % d’un capital de 250 M$

Le 18 février 2014

Client: Royal Bank of Canada

Le 18 février 2014, la Compagnie des chemins de fer nationaux du Canada (CN) a mené à bien le placement de billets 2,75 % échéant en 2021 d’un capital total de 250 M$. Il s’agissait du premier appel public à l’épargne visant des titres d’emprunt de CN sur le marché canadien. Le placement a été fait aux termes d’un prospectus préalable de base simplifié daté du 3 décembre 2013 et d’un supplément de prospectus daté du 11 février 2014. Le produit net du placement servira aux fins générales de la société, notamment au remboursement par anticipation et au refinancement de titres d’emprunt en circulation et à des rachats d’actions.

L’opération a été menée à bien aux termes d’un placement pour compte par un syndicat codirigé par les coteneurs de livres BMO Marchés des capitaux, RBC Marchés des Capitaux, Scotia Capital Inc. et Valeurs mobilières TD Inc. Le syndicat comprenait également Marchés mondiaux Citrigroup Canada Inc., BNP Paribas (Canada) Valeurs Mobilières Inc. Merrill Lynch Canada Inc., Wells Fargo Securities Canada, Ltd., Desjardins Marchés des capitaux inc. et Valeurs mobilières HSBC (Canada) Inc.

Une équipe de Norton Rose Fulbright Canada dirigée par Solomon Sananes, comprenant David Millette, David Crandall, Renée Loiselle (droit des sociétés et valeurs mobilières) ainsi que Derek Chiasson et Antoine Desroches (fiscalité), a conseillé les placeurs pour compte.